Livret A 2024 : une hausse du taux bienvenue face à l'inflation

Le livret A est le placement le plus prisé des Français. Compte tenu du contexte économique incertain de l'année 2023, cette épargne réglementée a servi de refuge face à la montée des taux. Avec un taux fixé à 3% en août 2023, le plus fort depuis 2009, le livret A et son petit frère, le livret de développement durable et solidaire (Ldds), ont connu un véritable succès auprès des épargnants, attirant près de 37 milliards d'euros. Cet engouement va t'il se poursuivre en 2024 ? Comment est déterminé le taux du livret A ? Combien rapporte-t-il en 2024 ?

Les principes du livret A

L'ouverture d'un livret A est possible pour tous, y compris les mineurs et les entreprises morales. Le dépôt minimum est de l'ordre de 10 euros pour les banques et de 1,5 euros pour la Banque Postale. Ce placement à court terme est garanti par l'état et exonéré d'impôts et de prélèvements sociaux.

Qui détermine le taux du livret A ?

Le taux du livret A est révisé deux fois par an, en janvier et en juillet, en fonction de l'inflation et des taux d'intérêt à court terme. Un écart maximum de 0,5 point est prévu par la réglementation entre deux révisions. Le gouvernement a dérogé à ces règles à plusieurs reprises :

• Le taux du livret est passé de 1% à 2% entre janvier et août 2022, puis à 3% en février 2023
• Le taux de 3% établi en août 2023 reste inchangé jusqu'au 31 janvier 2025.
• Bruno Le Maire, sur recommandation du gouverneur de la Banque de France, a décidé de bloquer le taux, alors que la formule de calcul officielle donnait un taux théorique de 4,1 %.

Calcul des intérêts du livret et versement

La banque effectue le calcul des intérêts par quinzaine : du 1er au 15 et du 16 au 30 ou 31 de chaque mois. Le versement des intérêts annuels est fait par la plupart des banques au 31 décembre. En cas de dépassement du plafond de 22 950 euros en raison des intérêts accumulés, vous pouvez conserver votre livret A et continuer de percevoir des intérêts.

Combien rapporte les livrets réglementés en 2024 ?

Combien rapportent 1000 euros placés sur un livret A sur 10 ans ?

Avec un taux bloqué à 3 %, vous pouvez connaitre avec certitude les intérêts pour 2024. Si votre capital est de 1000 euros en janvier 2024, vous toucherez 30 euros d'intérêts en année pleine, qui vont se transformer en capital l'année suivante et générer à leur tour des intérêts. Sans retrait de votre épargne, vous obtiendrez ainsi 342,92 euros d'intérêts sur 10 ans.

Combien rapporte un livret plein en 2024 ?

Depuis 2013, le plafond du livret A est fixé à 22 950 euros. Si vous déteniez cette somme avant janvier 2024, le montant de vos intérêts sera de 688,5 euros au 31 décembre 2024.

Qu'en est-il des autres livrets réglementés ?

--> Le Livret de développement durable et solidaire (Ldds) a sensiblement le même taux de rémunération, mais son plafond est de 12 000 euros.

Ce que rapporte le Ldds :

• 1000 euros placés avant le 1ᵉʳ janvier : 30 euros récoltés au 31 décembre 2024
• 12 000 euros placés avant le 1ᵉʳ janvier : 360 euros récoltés au 31 décembre 2024

--> Le taux de rendement du livret d'épargne populaire (Lep) a été abaissé à 5% au 1er février 2024, restant supérieur à l'inflation. Son plafond est de 10 000 euros et il est réservé aux personnes aux revenus modestes.

Ce que rapporte le Lep :

• 1000 euros placés avant le 1ᵉʳ janvier : 50 euros récoltés au 31 décembre 2024
• 12 000 euros placés avant le 1ᵉʳ janvier : 500 euros récoltés au 31 décembre 2024

En ce qui concerne les Pel et Cel, les taux de rémunération respectifs sont de 2,25 % et 2%, pas suffisants pour rendre leur rendement net positif, même en cas de baisse de l'inflation en 2024, surtout si l'on tient compte de la fiscalité qui les accompagnent.

Le livret A est-il rentable ?

Il faut comparer la rémunération effective du livret A avec le niveau d'inflation sur une même période. En présence d'un taux facial élevé, l'épargnant sera perdant si l'inflation l'est davantage. Ainsi, malgré les nombreux avantages du livret A, il reste cependant un bémol : en 2023, sa rémunération était de 2,92%, alors que dans le même temps l'inflation était de l'ordre de 5,7%.

Le taux de rémunération reste cependant très limité, comparé aux hausses à trois chiffres du Bitcoin sur dix ans. En ce début d'année, le cours du Bitcoin s'envole en raison notamment du développement des ETFs aux États-Unis et de l'anticipation de la baisse des taux américains.

Le livret A, avec l'argent disponible à tout moment, peut constituer une épargne de précaution. Sa rémunération reste faible, en comparaison du Lep, qui seul tient le rythme de l'inflation. En fonction de votre profil et de vos objectifs financiers, il peut être intéressant de rechercher des placements ou des investissements à rémunération plus élevée.

FAQ

Pourquoi le rendement réel du Livret A est-il souvent négatif malgré un taux à 3 % ?

Le rendement réel d'un placement se calcule en soustrayant le taux de l'inflation à son taux de rémunération nominal. Si le Livret A affiche un taux facial de 3 %, mais que l'inflation sur la même période s'élève par exemple à 5 %, l'épargnant perd en réalité 2 % de pouvoir d'achat. C'est pourquoi, bien que le Livret A soit un excellent outil pour abriter une épargne de précaution disponible immédiatement, il ne permet pas de protéger efficacement un patrimoine ou une trésorerie d'entreprise contre l'érosion monétaire sur le long terme.

Qui décide du taux du Livret A et comment est-il calculé ?

Le taux du Livret A est théoriquement révisé deux fois par an (en janvier et en juillet) par la Banque de France selon une formule mathématique qui intègre le niveau de l'inflation et les taux d'intérêt interbancaires à court terme. Cependant, le gouvernement français conserve le dernier mot et peut décider, sur recommandation du gouverneur de la Banque de France, de déroger à cette formule pour bloquer le taux à un niveau fixe (comme le gel à 3 % maintenu jusqu'en 2025). Cela introduit une dimension politique et arbitraire dans la rémunération de l'épargne réglementée.

Quelle est la différence fondamentale entre la réserve de valeur du Livret A et celle du Bitcoin ?

La différence majeure réside dans la gouvernance et la rareté de l'actif. Le Livret A est un produit d'épargne centralisé et plafonné (22 950 euros) dont le rendement dépend de devises fiduciaires (comme l'euro) sujettes à une dilution monétaire continue. À l'inverse, le Bitcoin est un protocole décentralisé sans plafond de détention, mais doté d'une rareté mathématique absolue limitée à 21 millions d'unités. Alors que le Livret A garantit la sécurité nominale du capital au prix d'une perte de pouvoir d'achat, le Bitcoin offre une perspective de performance asymétrique à long terme, déconnectée des décisions des banques centrales.

Comment articuler l'épargne réglementée et l'investissement en Bitcoin dans une stratégie patrimoniale ?

Une gestion patrimoniale équilibrée repose sur la complémentarité des actifs plutôt que sur leur opposition. Le Livret A et le LDDS doivent être utilisés pour ce qu'ils font de mieux : sécuriser une épargne de précaution à court terme, liquide et exonérée d'impôts, pour faire face aux imprévus du quotidien. Une fois cette poche de sécurité constituée, l'intégration du Bitcoin permet de diversifier ses excédents ou sa trésorerie d'entreprise sur un horizon de long terme, en s'exposant à un actif de croissance non corrélé au système bancaire traditionnel.